На завершающем этапе мы можем стать свидетелями британского вторжения через Ла-Манш во Францию и страны Бенилюкса, пишет британская газета "The Times" (перевод публикует inosmi.ru). Это будет война за природный газ, битва за контроль над рынком этого жизненно важного топлива. Дело - труба, поскольку покупатели газа хотят воспользоваться падением цен, а продавцы стремятся сохранить долгосрочные контракты.
Однако борьба будет вестись не за долю рынка, а за нечто более фундаментальное. Речь идет о контроле над механизмом ценообразования, о той системе, на основе которой в Европе будут покупать и продавать газ. Это идеологический конфликт между сторонниками свободного рынка и теми, кто выступает за стабильность управляемых цен. На кон также поставлены потенциальные прибыли и убытки в 30 миллиардов долларов, связанные с излишками газа.
Цены на газ упали во всем мире. Их сбивает рецессия, но в то же время, свой удар по ним наносят недавно открытые месторождения в Америке и новые танкерные поставки сжиженного природного газа из района Персидского залива.
Население этого не ощущает, но промышленные покупатели газа видят, что за прошедшие 12 месяцев спотовые цены или "цены завтрашнего дня" на газ снизились с 70 до 20 пенсов за терм (единица теплосодержания). Одна из причин того, что на ваших счетах такое понижение цен не отразилось, состоит в следующем: большую часть газа для вас закупают энергопредприятия, и делают они это не на рынке наличного газа, а в рамках долгосрочных контрактов с крупными энергетическими компаниями.
Именно эти контракты, некоторым из них уже тридцать лет, стали сегодня причиной борьбы между крупнейшими компаниями мира. Европейские покупатели газа не просто требуют снижения цен, они хотят переписать условия контрактов. Они намерены более прочно привязать долгосрочные цены к рынкам наличного газа. Они также хотят, чтобы крупные поставщики газа из Сибири, с Северного моря и из Северной Африки взяли на себя больший ценовой риск.
Конфликт разразился на прошлой неделе на Всемирной газовой конференции, когда руководитель "Газпрома" Алексей Миллер наотрез отказался пересматривать цены и объемы поставок по договорам. В то же время, глава крупнейшего газпромовского покупателя E.ON Вульф Бернотат (Wulf Bernotat) сказал, что он ведет переговоры об отсрочке поставок ненужных на сегодня объемов газа.
В одном углу сидят упорствующие поставщики - сталкивающиеся с большими проблемами гиганты энергетики, такие как российский "Газпром", алжирская компания Sonatrach и норвежская StatoilHydro. Они в основном продают свой газ по договорам "бери или плати", поставляя его по трубопроводам. Такие сделки, рассчитанные порой на весь объем крупного месторождения, требуют от покупателя ежегодно забирать определенное количество газа. Если покупатель не заберет весь газ, он все равно обязан заплатить за него, и тот объем, от которого он отказался, можно будет поставить позднее, когда потребность в топливе увеличится. Цены по таким контрактам почти всегда привязываются к индексу, который составляется обычно на базе цен нескольких видов топлива в соотношении с сырой нефтью.
Такая форма "бери или плати" была изобретена для обеспечения стабильности в простой ситуации, когда в мире были отдельные покупатели и монополисты-продавцы. Россия продавала газ Германии, а прежняя British Gas покупала его у Shell. Газовой торговли просто не существовало, потому что не было организованного рынка. Компании Shell нужна была определенность в виде гарантированного покупателя, чтобы оправдать затраты на бурение скважин и строительство трубопроводов. British Gas нуждалась в надежном поставщике, и обеим сторонам нужна была определенная цена.
В другом углу расположились сегодняшние разъяренные покупатели. Это такие компании, как британская Centrica, немецкая E.ON, итальянская ENI и французская Gaz de France. Они видят, что цены на наличный газ на ликвидных рынках резко идут вниз: примером тому могут служить торговые площадки NBP в Британии, Zeebrugge в Бельгии и Henry Hub в Америке. Но они уже купили газ в России по ценам, привязанным к ценам на нефть, которые упорно остаются высокими.
Если говорить простым языком, то существующая сегодня в Великобритании спотовая цена на газ в 26 пенсов за терм соответствует нефтяной цене в 24 доллара за баррель, хотя сейчас нефть стоит примерно 75 долларов за баррель.
По словам Луизы Бодди (Louise Boddy) из консалтинговой фирмы по газовым ценам ICIS Heren, излишки поставляемого по контрактам "бери или плати" газа на сегодняшний день настолько велики, что компаниям приходится продавать их по демпинговым ценам на спотовом рынке, а также закачивать на хранение. "Электростанции молятся о том, чтобы зима была холодной, - говорит она, - иначе им придется продавать газ себе в убыток или платить неустойки по контрактам".
Эта проблема сохранится, заявляет Саймон Блейки (Simon Blakey), работающий газовым экспертом в консалтинговой компании IHS-Cera.
Он полагает, что вплоть до 2011 года потребности будут ниже законтрактованных объемов. А это значит, что Европе придется бороться с затовариванием газом даже в 2014-2015 годах.
Италия грызется с Россией из-за крупного объема газа на 2 миллиарда долларов, на который она не может найти покупателей. Если перенасыщение рынка продлится три года, как и ожидается, то вся Европа начнет спорить по поводу своих обязательств по газу стоимостью в 25-35 миллиардов долларов по нынешним ценам. Для "Газпрома" это превращается в настоящий кошмар, и ситуация осложняется в связи с огромными финансовыми обязательствами компании по строительству трубопроводов на Балтике и освоению гигантских газовых месторождений на полуострове Ямал и в Баренцевом море.
Деньги решают все, и "Газпром" не может игнорировать караваны судов, идущих из стран Персидского залива, Египта и Нигерии, и перекачивающих сжиженный газ из своих трюмов в хранилища Zeebrugge, острова Грейн и Милфорд Хейвена по ценам наполовину ниже тех, что предусмотрены российскими контрактами "бери или плати".
Кремлю будет трудно смириться с тем, что его крупнейший экспортер и налогоплательщик №1 в России должен реагировать на повседневные капризы и прихоти трейдеров, следящих за экранами мониторов в Лондоне. "Газпром" будет упорно сражаться, чтобы не допустить никакой привязки цен к спотовым рынкам. И у многих людей за пределами России возникнет вопрос: должен ли газ, являющийся основой энергетического будущего Европы, становиться игрушкой в руках трейдеров?
Много лет тому назад одна мощная британская компания едва не потерпела крах, когда новый либерализованный рынок расшатал цены на газ, приобретаемый по старым контрактам "бери или плати". Называлась эта компания British Gas.